Lizing v Sloveniji hitro pridobiva zagon. V prvi polovici leta 2026 je bilo sklenjenih za 821,7 milijona evrov novih poslov, kar je 11,2 odstotka več kot leto prej. Več kot polovico njihove vrednosti so ustvarila gospodinjstva, glavnina denarja pa je bila povezana z vozili. Ob rasti trga se je zgodil še premik, ki ga bodo pozorno spremljali predvsem tisti, ki razmišljajo o večletnem financiranju: povprečne variabilne obrestne mere so se zvišale.

Lizing ostaja ena pomembnejših oblik financiranja vozil v Sloveniji. (foto: Getty Images / Unsplash+)

Avtomobili poganjajo slovenski trg lizinga

Slovenski trg lizinga je leto 2026 začel z občutno rastjo. Po podatkih Banke Slovenije so lizinške družbe v prvih šestih mesecih sklenile za 821,7 milijona evrov novih poslov oziroma 11,2 odstotka več kot v enakem obdobju lani. K povečanju so pomembno prispevale večje prodaje osebnih in tovornih vozil, največja rast novih lizinških poslov pa je bila zabeležena pri novih vozilih.

Prav vozila predstavljajo daleč največji kos tega trga. Osebna vozila so dosegla 67,1 odstotka vrednosti novih poslov, komercialna in tovorna vozila pa še 20,1 odstotka. Za druge premičnine, proizvodno opremo in stroje je tako skupaj ostalo 12,4 odstotka.

Tudi pogled na stranke pokaže, da ne gre zgolj za obliko financiranja podjetij. Gospodinjstva so ustvarila 52,8 odstotka vrednosti novih poslov, nefinančne družbe pa 46,9 odstotka. Več kot polovica novega lizinškega posla je bila torej povezana prav z gospodinjstvi.

Več kot polovica novih poslov traja od pet do deset let

Visoka vrednost novih poslov je le del zgodbe. Drugi pomemben podatek je čas, za katerega se sklepajo pogodbe. Kar 54,9 odstotka novih poslov je imelo ročnost od pet do deset let, dodatnih 31,5 odstotka pa od enega do petih let.

Za številnimi avtomobili, ki danes zapeljejo na slovenske ceste, je zato finančna obveznost, ki lahko ostane v mesečnem proračunu še vrsto let.

Daleč najpogostejši ostaja finančni lizing. V prvi polovici leta je predstavljal 82,3 odstotka novih poslov, operativni lizing 13,8 odstotka, preostanek pa posojila.

Pri avtomobilu na lizing obstaja tudi praktična razlika v primerjavi z običajnim nakupom. Državni portal eUprava pri registraciji vozila, pridobljenega na lizing, med potrebnimi dokumenti navaja soglasje in pooblastilo lizingodajalca za registracijo. Urediti je treba tudi predpisano avtomobilsko zavarovanje in druge postopke, potrebne za registracijo.

Pri variabilnih obrestnih merah se je smer obrnila

Med vsemi podatki Banke Slovenije posebej izstopa dogajanje pri obrestnih merah. Povprečne variabilne obrestne mere lizinških poslov so se v prvi polovici leta 2026 nekoliko zvišale. Pri povprečnih fiksnih obrestnih merah je bila smer nasprotna – rahlo so se znižale.

Zato podatkov ni mogoče skrčiti na trditev, da je lizing na splošno postal dražji. Podražitev se nanaša na povprečno variabilno obrestno mero, medtem ko se je pri fiksni zgodilo ravno obratno.

To ni nepomemben del trga. Slaba polovica novih poslov je bila sklenjena z variabilno obrestno mero. Po vrednosti so takšni posli predstavljali 35,9 odstotka vseh novih poslov, kar kaže, da so bili posli večjih vrednosti pogosteje sklenjeni s fiksno obrestno mero.

Lizing ali potrošniški kredit? Razlika ni več tako preprosta

Primerjava s potrošniškimi posojili razkrije še zanimivejšo sliko. Povprečna fiksna obrestna mera lizinških poslov ostaja višja od povprečne fiksne obrestne mere potrošniških posojil, vendar se razlika med njima od začetka leta 2025 zmanjšuje.

Pri variabilnem obrestovanju je razmerje drugačno. Ob letošnjem polletju je bila povprečna variabilna obrestna mera lizinških poslov po večletnem obdobju nekoliko nižja od primerljive obrestne mere potrošniških posojil.

Vprašanje, ali je ugodnejši kredit ali lizing, zato nima enega odgovora. Primerjati je treba konkretne ponudbe, ročnost, vrsto obrestne mere in druge stroške financiranja. Razlika, ki se ob podpisu pogodbe morda zdi majhna, do zadnjega obroka ni nujno več tako majhna.

Podoben vpliv obrestnih mer pri dolgoročnem financiranju smo na Dnevnih Novicah že predstavili pri stanovanjskih kreditih in vplivu obresti na mesečni obrok. Čeprav gre za drugačen finančni produkt, ostaja skupna točka enaka: pogoji financiranja lahko na družinski proračun vplivajo še leta po podpisu pogodbe.

Lizing ne sledi povsem istim pravilom kot bančni kredit

Med lizingom in klasičnim bančnim kreditom obstaja še ena razlika, ki lahko hitro povzroči napačno razumevanje. Makrobonitetne omejitve Banke Slovenije za kreditiranje prebivalstva se neposredno ne uporabljajo za lizinške posle.

Toda to ne pomeni, da banka obstoječega lizinga pri novi prošnji za kredit ne vidi. Pri oceni kreditne sposobnosti mora upoštevati tudi obveznosti, ki izhajajo iz lizinških pogodb. Avtomobil na lizing lahko tako vpliva tudi na finančni prostor, ki ga ima posameznik pozneje na voljo za novo zadolžitev.

Na področju potrošniškega kreditiranja se medtem pripravljajo spremembe. Ministrstvo za gospodarstvo, delo in šport je v začetku oktobra sporočilo, da je vlada predlog novega zakona o potrošniških kreditih poslala v Državni zbor. Med predvidenimi novostmi so jasnejše informacije pred sklenitvijo kreditne pogodbe in ukrepi za preprečevanje prekomernega zadolževanja. Ker zakon ob pripravi tega članka še ni sprejet, gre za predlagane in ne že veljavne spremembe.

Na lizing je vezanih že več kot tri milijarde evrov

Kako velik je postal ta trg, pokaže pogled onkraj novih pogodb. Stanje vseh lizinških poslov je konec junija 2026 znašalo 3,1 milijarde evrov in je bilo za 7,6 odstotka višje kot leto prej. Med obstoječimi posli so imela gospodinjstva 60,9-odstotni delež.

Rast za zdaj ni prinesla opaznega poslabšanja kakovosti portfelja. Delež terjatev, ki so bile konec junija v zamudi več kot 90 dni, je znašal 0,6 odstotka. Banka Slovenije tveganje, povezano s poslovanjem lizinških družb, ocenjuje kot nizko s stabilnimi izgledi.

Lizinški trg v Sloveniji je v prvi polovici leta 2026 dosegel občutno medletno rast, njegov glavni motor pa ostajajo vozila. Za kupca avtomobila je ob vseh milijonih in odstotkih ključno predvsem to, kar ostane po podpisu pogodbe: večletna obveznost in pogoji, pod katerimi jo bo odplačeval. Pri pogodbi, ki lahko traja pet, sedem ali celo deset let, zato ni pomembno le, koliko stane avtomobil danes, ampak koliko bo njegovo financiranje stalo do zadnjega obroka.